قائمة التدفقات النقدية ... المقال الاول - الجزء الثاني ( 2 من 5)

مفهــوم قائمة التدفقات النقدية

أهداف قائمة التدفقات النقدية

الفرق بين قائمة الدخل وقائمة التدفقات النقدية

المقصود بمفهوم النقدية وما فى حكمها

تصنيف قائمة التدفقات النقدية

اهميه اعداد قائمه التدفقات النقديه

الاسباب التي تؤدى الي اعداد قائمه التدفقاتالنقديه

أولا تعريف التدفقات النقدية :

تعرف التدفقات النقدية بأنها قائمة تعرضالمتحصلات النقدية ( المقبوضات ) ، والمدفوعات النقدية

( المدفوعات ) وصافى التغير فى النقدية من ثلاثة أنشطة هى أنشطة التشغيل ( الجارى) ، وأنشطة الإستثمار ، وأنشطة التمويل لمنشأة إقتصادية خلال فترة زمنية محددةبصورة تؤدى الى توفيق رصيد النقدية فى أول الفترة وآخر الفترة .

تظهر القائمةحركة التدفقات النقدية فقط ولا تظهر فيها المعاملات التى لا تنتج عنها تدفقاتنقدية

ويعرفالتدفق النقدى كزيادة أو نقص فى النقدية أو فى البنود شبه النقدية(النقدية وما فى حكمها) وهى الإستثمارات قصيرة الأجل عالية السيولة والتى يمكنتحويلها الى مبالغ نقدية محددة دون إنذار ولا يتجاوز تاريخ إستحقاقها الثلاثة أشهرمن وقت الشراء وتخصم منها المبالغ المقدمة من البنوك المستحقة السداد خلال ثلاثةأشهر من تاريخ شراء الإستثمار ، ونظراً لأن المقبوضات تمثل مبالغ داخلة الىالمنشأة فتعتبر " تدفقات نقدية داخلة " كما يطلق على المدفوعات تعبير "تدفقات نقدية خارجة " لأنها تمثل مبالغ خارجة من المنشأة .

أولا تعريف التدفقات النقدية :-

تعرف التدفقات النقدية بأنها قائمة تعرضالمتحصلات النقدية ( المقبوضات ) ، والمدفوعات النقدية

( المدفوعات ) وصافى التغير فى النقدية من ثلاثة أنشطة هى أنشطة التشغيل ( الجارى) ، وأنشطة الإستثمار ، وأنشطة التمويل لمنشأة إقتصادية خلال فترة زمنية محددةبصورة تؤدى الى توفيق رصيد النقدية فى أول الفترة وآخر الفترة .

تظهر القائمةحركة التدفقات النقدية فقط ولا تظهر فيها المعاملات التى لا تنتج عنها تدفقاتنقدية

ويعرفالتدفق النقدى كزيادة أو نقص فى النقدية أو فى البنود شبه النقدية(النقدية وما فى حكمها) وهى الإستثمارات قصيرة الأجل عالية السيولة والتى يمكنتحويلها الى مبالغ نقدية محددة دون إنذار ولا يتجاوز تاريخ إستحقاقها الثلاثة أشهرمن وقت الشراء وتخصم منها المبالغ المقدمة من البنوك المستحقة السداد خلال ثلاثةأشهر من تاريخ شراء الإستثمار ، ونظراً لأن المقبوضات تمثل مبالغ داخلة الىالمنشأة فتعتبر " تدفقات نقدية داخلة " كما يطلق على المدفوعات تعبير "تدفقات نقدية خارجة " لأنها تمثل مبالغ خارجة من المنشأة .

ثانياً : أهداف قائمة التدفقات النقدية :

توفير معلومات عنالمتحصلات النقدية والمدفوعات النقدية عن فترة محدودة .

توفير معلومات وفقاًللأساس النقدى عن الأنشطة الثلاثة ( التشغيل ، الإستثمار ، التمويل).

مساعدة المستثمرينوالدائنين وغيرهم فى :-

تقييم مقدرة المنشأةالإقتصادية على توليد تدفقات نقدية موجبة فى المستقبل .

تقييم مقدرة المنشأةالإقتصادية على الوفاء بإلتزاماتها ومقدرتها على توزيع أرباح ومدى حاجتها الىتمويل خارجى .

تقييم السيولة أى طول الفترة التى يستغرقها تحويل الأصول الى نقديةوطول الفترة اللازمة لتوفير النقديةاللازمة لسداد الخصوم .

اليسر المالى وهو يقيسمدى قدرة المنشأة على سداد ديونها ومقابلة مدفوعاتها عند الإستحقاق .

تساعد المعلومات التىتوفرها قائمة التدفق النقدى فى تفسير بعض التساؤلات المطروحة من قبل المستثمرينمثل :-

كيف يمكن للمنشأة أنتفسر نتيجتها عن خسائر على الرغم من وجود تدفقات نقدية موجبة إذ يكون مرجع هذهالتدفقات قيام المنشأة ببيع أصولها الثابتة أو الحصول على قروض من البنوك

كيف يمكن للمنشأة تحقيقأرباح على الرغم من وجود تدفقات نقدية سالبة والتزامات نقدية لم تسدد بعد .

لذا تعتبر قائمة التدفقات النقدية مفيدة جداًللغاية فى تقييم مدى اليسر المالى والسيولة المالية فى الشركة ومعرفة مدى مرونتهاالمالية . حيث أنها تتصف بمجموعة منالخصائص تميزها عن القوائم المالية الأخرى وتجعلها أكثر شمولاً حيث يعتبر صافىالتدفق النقدى مؤشر جيد على صدق ربحية المنشأة هذا بخلاف أنها تعتبر مكملة لقائمةالمركز المالى فى الإفصاح عن التدفقات النقدية المتعلقة بالمعاملات مع الغير وملاكالمشروع .

ثالثاً الفرق بين قائمة الدخل وقائمة التدفقاتالنقدية :-

قائمة الدخل :تقيس قدرةالمنشأة فى تحقيق ربح عن الفترة محددة حيث يتم مقابلة إيرادات المنشأة عن فترةمعينة بالمصروفات المرتبطة بتحقيق هذه الأيرادات خلال نفس الفترة ويتم إعدادهاوفقاً لأساس الإستحقاق .

قائمة التدفقات النقدية : تظهرحركة مقبوضات ومدفوعات المنشأة خلال نفسالفترة التى تعد عنها قائمة الدخل ويتم إعدادها وفقاً للأساس النقدى .

رابعاً : المقصود بمفهوم النقدية وما فى حكمها :

تتمثل النقدية فى :الصندوق والودائع تحت الطلب .

تتمثل شبه النقدية فى :الإستثمارات قصيرة الأجل وعالية السيولة والتى يمكن تحويلها بسهولة الى مبالغمحددة ومعروفة من النقدية وغير معرضة لمخاطر التغير فى قيمتها .

وترى بعض النظريات ان السحب على المكشوف من البنوك أحد مكونات النقديةوما فى حكمها وليس نشاط تمويلى بعكس القروض البنكية التى تعتبر بمثابة أنشطةتمويلية .

ويرى البعض " أن تضمين رصيد السحب علىالمكشوف مع رصيد النقدية وما فى حكمها قد يؤدى الى إظهار هذا الرصيد فى نهايةالسنة المالية بالسالب وهو أمر لا يستقيم مع المنطق ويفقد قائمة التدفقات النقديةدلالتها ومغزاها " ،ونشير الى أن هذا الرأى سليم ويجب وضع رصيد السحب على المكشوف وفقاً لطبيعته كنشاطتمويلى مثله مثل القروض البنكية وليس أحد مكونات النقدية حتى تعطى قائمة التدفقاتالنقدية دلالتها ومغزاها .

تعتبرقائمة التدفقات النقدية مفيدة داخلياً للإدارة حيث تستخدمها لتقييم السيولة وتقريرسياسة توزيع الأرباح ، وتقييم أثار القرارات الرئيسية ما إذا كانت المنشأة فى حاجةالى تمويل قصير الأجل لسداد الخصوم المتداولة ولزيادة أو تخفيض توزيعات الأرباحوتساعدها فى التخطيط لإحتياجات الإستثمار والتمويل .

تعتبرقائمة التدفقات النقدية مفيدة خارجياً للمستثمرين والدائنين فى تقييم مقدرةالمنشأة على إدارة النقدية وتحقيق تدفقات نقدية موجبة فى المستقبل وسداد ديونهاوتوزيع الأرباح وسداد الفوائد ، وتقدير مدى حاجة المنشأة لتمويل إضافى كما أنالقائمة تبين الأثر النقدى وغير النقدى لأنشطة الإستثمار والتمويل خلال الفترةالمحاسبية .

خامساً : تصنيف التدفقات النقدية وفقاً للعناوين :

يتم تصنيف التدفقات النقدية وفقاً للأنشطة هى :

أنشطة تشغيلية ( جارية ): وهى الأنشطة الرئيسية للمنشأة الناتجية من عمليات البيعوالشراء والأنشطة الأخرى التى لا تندرج تحت أنشطة استثمارية أو تمويلية .

أنشطة إستثمارية : وهىشراء وبيع الأصول والاستثمارات الأخرى الطويلة الأجل والتى لا تندرج ضمن بنود شبهالنقدية .

أنشطة تمويلية : وهىالأنشطة الناتجة من التغير فى حجم وتكوين حقوق المساهمين فى رأس المال وقروضالمنشأة .

سادسا :اهميه اعداد قائمه التدفقات النقديه

أن قائمةالتدفقات النقدية لها أهمية خاصة حيث أنها مفيدة جداً للغاية فى تقييم مدى توافرالسيولة المالية فى المنشأة ومعرفة مدى مرونتها المالية حيث أنها تتصف بمجموعة منالخصائص تميزها عن القوائم المالية الأخرى وتجعلها أكثر شمولاً حيث أنها :

- مؤشر جيدعلى صدق ربحية المنشأة .

- موضحةلقائمة المركز المالى فى الإفصاح عن التدفقات النقدية المتعلقة بالمعاملات معالغير وملاك المشروع

- توفيرمعلومات عن المتحصلات النقدية والمدفوعات النقدية عن فترة محدودة .

- توفيرمعلومات وفقاً للأساس النقدى عن الأنشطة الثلاث ( التشغيل ، الإستثمار ، التمويل ).

- تقييممقدرة المنشأة الإقتصادية على توليد تدفقات نقدية موجبة فى المستقبل .

- تقييممقدرة المنشأة الإقتصادية على الوفاء بإلتزاماتها ومقدرتها على توزيع أرباح ومدىحاجتها لتمويل خارجى .

- تساعد فىتفسير بعض التساؤلات المطروحة من قبل المستثمرين والدائنين .

- أن تحقيقالمنشأة تدفقاً نقدياً حراً موجباً يشير أن المنشأة قد قابلت جميع إلتزاماتهاالنقدية المخططة ولديها نقدية متاحة لتخفيض الديون والتوسع فى مشروعاتها .

سابعا : الاسباب التي تؤدى الي اعداد قائمهالتدفقات النقديه

يجب على المنشأة إعدادقائمة التدفق النقدى وفقاً لمتطلبات المعيار المحاسبى المعمول به كما ينبغى عرضهاكجزء متمم لقوائمها المالية لكل فترة يتم عرض القوائم المالية وذلك لما تحققه من

توفير معلومات وفقاًللأساس النقدى عن أنشطة التشغيل ، وأنشطة الإستثمار ، وأنشطة التمويل .

تقييم قدرة الوحدةالإقتصادية على توليد تدفقات نقدية ( فى صالح الوحدة ) فى المستقبل .

تقييم قدرة الوحدة علىتوليد تدفق نقدى حر موجب لمواجهة إلتزاماتها والتوسع فى نشاطها.

صحة العمليات الحسابيةلكل من المقبوضات والمدفوعات .

الفصل الواضح بينالمسئوليات الوظيفية للمقبوضات والمدفوعات فيجب التأكد من فصل الموظف المختصللمقبوضات عن الموظف المختص للمدفوعات .

المراجعة الفنية ومراجعةالتوجيه المحاسبى لكل من المقبوضات والمدفوعات والتسويات المختلفة لها .

إجراء المقارنات بينقائمة التدفق النقدى للفترة الحالية مع فترة سابقة مباشرة للتعرف على صافى التدفقالنقدى بصورة مقارنة للوقوف على مدى تطور السيولة بالوحدة .

إستخدام المؤشراتالمالية لتحليل قائمة التدفقات النقدية واادراجها بتقارير متابعة تنفيذ الخطة وتقويم الاداء .